今年以来，银行存款“搬家”的趋势愈演愈烈。尤其是近期央行非对称降息进一步收窄了银行利差，对商业银行的盈利增长形成较大挑战。业内人士认为，长期来看，利差收窄将倒逼银行业务模式转型，并主动调整业务结构，大力发展信贷资产证券化等创新型业务。
财政存款招标 银行趋之若鹜
“就在前不久，我们整个部门突击了一个通宵，测算来测算去、讨论来讨论去，最后是咬碎牙、狠了心，才决定在基准利率的基础上，上浮20%。结果第二天到了招标现场，我们直接傻眼了：某地方城商行直接在基准利率的基础上加两个百分点。这叫我们怎么玩？”王刚是某股份制银行长三角地区一家分行的负责人，他告诉记者，每一次的财政存款招标，对于他来说都是一次“生死煎熬”。
结果王刚他们银行只能眼睁睁看着数额不菲的财政存款落入别家银行的“囊中”，当时央行规定的存款利率上限还是基准利率的1.1倍。就在招标结束后不久，央行第二次调整存款利率浮动区间，存款利率上限由基准利率的1.1倍扩大至1.2倍。
王刚无奈地向记者表示：“这都不算什么，在银行存款最紧张的时候，有些同行给出7%、8%的利率都很正常。”他透露，财政存款可以说是各银行对公存款业务的“主力选手”。
数据显示，截至今年9月底，我国政府机关团体(不包括国有企业)共持有约18.3万亿元的银行存款，相当于GDP的30%。这样一看，各家商业银行对财政存款趋之若鹜也在情理之中了。
尽管才11月份，王刚又不由得担心起了明年的财政存款招标：利率上浮20%肯定是拿不到“标”了，到时候各银行之间的“厮杀”肯定比今年还要惨烈。
存款搬家愈演愈烈 倒逼银行业务转型
更为重要的是，在当前利率市场化提速、银行存款大面积“搬家”的情况下，财政存款更是“王刚们”丢不起的“阵地”。
王刚说，“相比于其他存款来说，财政存款较为稳定且维护成本也相对低，最关键的是资金量大、期限较长。个人活期存款的流失，短期来看没什么影响，但是银行必须未雨绸缪、早做打算。”
今年以来，银行存款流失趋势愈发明显。央行最新公布的数据显示，10月末，人民币存款余额112.47万亿元，当月人民币存款减少1866亿元。另外，Wind数据统计，截至报告期末，16家上市银行的银行存款总额为75.62万亿元，较今年中报发布时的77.13万亿元，减少了1.5万亿元，降幅达1.97%。
专家表示，财政存款采取市场化的招标手段无可厚非。长期来看，商业银行必须加快发展业务结构调整、提高定价水平、大力发展轻资产型业务。据中国证券报
利率下行
“宝宝”难守4%红线
自11月21日央行宣布降息以来，股市一路高涨，并顺利站上2600点。相比之下，余额宝等互联网理财产品却大受打击，令不少用户担心其收益率会“破4”。
数据显示，本周申万菱信现金袋、长盛添利宝、德邦工资宝等“宝宝”类理财产品的收益率已跌破4%，提前迈入“3时代”；此外，大成钱柜、融通现金宝等理财产品，七日年化收益率也降到3.5%以下。
11月26日，余额宝最新收益率为4.045%，较历史最高值6.763%下跌2.718个百分点。大同证券分析师张诚表示，基准利率是所有固定收益率产品的基石。
“余额宝是货币基金，随着降息，其收益率必然会下滑。”张诚称，明年余额宝恐难继续维持4%的年化收益率，将在3时代长期“徘徊”。
